美元贬值大大利好河钢资源

- 巴菲特：“买烂生意，再便宜也是错。光纤行业是资本毁灭机器，投多少钱亏多少钱。”​- 芒格：“别碰重资产、无护城河、技术迭代快的行业。账面净资产是假的，现金流才是真的。”

试试转换到空仓人的心态。暴跌买，反弹第二出

1.跌，永远比涨来的快。2.当你在犹豫要不要减仓的时候，说明很多人也在这样想，并且已经在做了。（这就是概率学，这就是人性，大家都一样。因为你想加仓的时候其它也是想着发财。）3.不要觉得自己的不一样（谈恋爱）。流动性和情绪，短期压根不看价值。（踩踏永远发生在你所谓的安全边际设想之外。）

加仓要慢，割肉要快。慢，是反复思考，确认买入的逻辑是否有错，逻辑无瑕疵，提高买入价也无妨；快，是因为已经发现了让人不舒服的地方，不割，这种不舒服的东西会一直困扰着我。

2季度，40元左右介入。紧盯能繁母猪数据、猪价周报、公司月度销售简报

【识时务者为俊杰】投资之道当下的价格是基于当下环境，市场是充分合理的。需要追求的是未来的变量。（如：政策导致光伏抢装潮的扰动。德国的天量国防开支。。。）所谓的环境即是：宏观，供需，资金，情绪。【（区分是长期宏观的确定性逻辑（道的运作），还是短期的情绪提振（短期利好，情绪爆涨，线性联想）】“识时务者为俊杰”出自《三国志·蜀志·诸葛亮传》，原意是指能认清形势或潮流的人才是杰出的人物。这句话强调了在复杂环境中审时度势、灵活应变的重要性。1. 顺势而为：在快速变化的社会中（如科技迭代、行业转型），主动适应趋势而非逆势对抗，更容易抓住机遇。2. 清醒认知：既要有长远眼光，也要对自身性格（耐力，承受力，冲动性）有清晰评估，避免盲目行动。3. 动态调整：需要根据市场需求、政策导向及时优化策略。如何实践：- 关注政策、技术、市场动态；- 保持学习能力，培养跨界思维； - 在坚持原则的基础上灵活变通。这句话提醒我们：真正的智慧在于将个人目标与时代趋势结合，在变化中找到属于自己的方向。

记大宗商品暴涨：有时候重要的不是财务的计算，而是观念的改变。